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【硅谷银行惊魂72小时】挤兑、破产、到确保存款可取

51HR派 2023-12-25 16:58 289 阅读

作者:老张

来源:51HR派(ID:Best_HR)

硅谷银行倒闭了,这是2008年金融?;岳疵拦畲蟮囊蛔谝械贡瞻?。3月2日它还在伦敦被评为“年度银行”。

01

惊魂72小时

3.8 周三 史诗级暴雷

硅谷银行宣布,出售其所持有210亿美元的可销售证券,因此遭受了18亿美元的亏损,并寻求通过出售普通股和优先股募资22.5亿美元。

3.9 周四 股价暴跌60%

遭遇流动性危机的硅谷银行,在3月9日收盘,股价定格在106.04美元,单日暴跌60.41%,创下1998年以来的最大跌幅,市值一日蒸发94亿美元。根据美国加州的监管文件显示,当天,投资者和储户试图从硅谷银行提取的金额达到420亿美元。

3.10 周五 自救失败 光速破产

- 08:41硅谷银行盘前一度跌幅超过60%,在宣布停盘前突然飙升并转上涨50%。

-09:12盘前复盘,再度转大跌。硅谷银行融资尝试失败,试图通过谈判寻求整体出售。

-09:36再度停牌。

-11:00股权投资机构General Atlantic将认购硅谷银行5亿美元普通股。

-12:00美国加州金融?;ず痛葱虏啃脊乇展韫纫校⑷蚊拦畲婵畋O展疚撇芾砣恕?/span>

-17:00英国央行将硅谷银行英国附属公司列入银行破产程序,停止向客户支付和接受存款。

3.12 周日 救储户 不救银行

美国监管当局为硅谷银行储户托底并提供250亿美元紧急贷款。

美国联邦储备委员会和美国联邦储蓄保险公司联合声明,以“系统性风险”为由,宣布关闭签名银行,这是三天内被关闭的第二家美国金融机构。

3.13 周一 提现、收购、关闭、血洗

周一开门之后,硅谷银行的各个营业点门前都排起了长龙。在马萨诸塞州,有储户早上五点半就已经在银行门口排队;

汇丰宣布以1英镑的价格收购了硅谷银行英国子公司;

德国金融监管局决定关闭硅谷银行德国分行;

美国地区银行股惨遭血洗,KBW银行业指数盘中跌超10%。第一共和银行等多只地区银行股票及区银行母公司盘中均两位数大跌,并多次熔断。

02

崩溃很快,但是隐患多年

硅谷银行无疑会成为金融史又一个经典案例,尽管关于它的命运的研究才刚刚开始。

数据显示,硅谷银行几乎没有零售业务,它和风投投资的美国科技和保健企业中的约半数存在交易。

存款快速上涨

存款快速上涨

2018年,硅谷银行的总存款量仅相当于今天我们九江银行的存款规模。

但是2020年初新冠爆发,全球经济遭受重创,美联储直接拉到“零利率”的放水行为,货币宽松带来的资金过剩,初创企业扩大了融资。

2020年和2021年,硅谷银行的存款同比增长了66%、85%,

截至2022年3月底的存款余额比上年同期增长6成,存款规模从760亿美元暴涨至1890亿美元。

美联储加息

美联储加息

因为通胀加剧,美联储在2022年激进地7次加息,在11月和之前的三次会议上,加息幅度都为0.75个百分点,12月,美联储将利率上调了0.5个百分点。2023年1月美联储又加息0.25个百分点。最终,美联储在一年内将利率提高了450个基点以应对通货膨胀。

2022年之前因为零利率,硅谷银行吸引了大量的存款,同时因为确信利率将保持稳定而将这些钱投进了抵押债券和美国国债,比例高达存款的近七成。

但是一年内将利率提高了450个基点以后,随着风险投资资金枯竭,SVB 的债券投资组合价值下降,存款减少。为了应对资金外流,它不得不亏本出售其持有的债券。在提前抛售210亿美元“持有到期债券”后,直接损失18亿美元,引发储户挤兑。

03

政府拒绝纾困

联邦存款保险公司FDIC曾经表示,硅谷银行的客户如果对账户投保,将在周一获得资金。但是,该银行的大多数客户都没有保险,这使得一些人在本周末急于出售存款以支付工资和其他运营费用。截至去年年底,近 96% 的人没有被 FDIC 保单覆盖,该保单为最高 250,000 美元的存款提供担保。

和2008年雷曼兄弟的情形相似,投资机构、企业家和一些议员呼吁政府介入,保证储户能够拿回存款,否则其他银行也会面临客户们争相取走现金的压力。

据说,数千家公司可能马上面临倒闭或者裁员的险境,因为它们无法动用自己账户里的钱。财政部长耶伦说,在金融?;诩?,一些系统性的大银行得到了政府的帮持,但是正在进行的改革意味着我们不会再这样做了——“We are not going to do that again”.

反对政府收购硅谷银行以挽救危局的呼声并不低——私人投资者可以收购其资产,但绝不能由纳税人买单,政府为企业纾困的时代必须结束。

最终,美国政府的银行存款保险基金将覆盖硅谷银行和另一家银行(Signature Bank),储户在周一获得他们所有的存款,而不是标准情况下的25万美元,但也仅限于存款。

联邦监管机构同时表示,政府基金的损失都将在对银行的一项特别评估中得到补偿,美国纳税人不会承担任何损失。

04

中国企业的相关影响

硅谷银行的客户中不乏中国一些科技初创企业和基金,因为往往先把资金放到硅谷银行,再转入中国内地。硅谷银行中的生物技术企业较多,目前来看,基本为存款,受影响较少。

05

一些巧合

- 硅谷银行首席行政官Joseph Gentile,在2007年之前曾担任雷曼兄弟全球投资银行的首席财务官。

- 在暴雷破产前两周内,硅谷银行CEO、CFO、CMO股价高位套现400万美元。

- 破产倒闭前4天,硅谷银行连续第五年入选美国最佳银行年度排名。

- 赶在美国联邦存款保险公司接管之前数小时,硅谷银行按原定计划于当地周五向美国员工发放了年终奖。

(本文来源51HR派(公众号ID:Best_HR),如有侵权请联系删除)

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硅谷银行倒闭了,这是2008年金融?;岳疵拦畲蟮囊蛔谝械贡瞻?。3月2日它还在伦敦被评为“年度银行”。

01

惊魂72小时

3.8 周三 史诗级暴雷

硅谷银行宣布,出售其所持有210亿美元的可销售证券,因此遭受了18亿美元的亏损,并寻求通过出售普通股和优先股募资22.5亿美元。

3.9 周四 股价暴跌60%

遭遇流动性危机的硅谷银行,在3月9日收盘,股价定格在106.04美元,单日暴跌60.41%,创下1998年以来的最大跌幅,市值一日蒸发94亿美元。根据美国加州的监管文件显示,当天,投资者和储户试图从硅谷银行提取的金额达到420亿美元。

3.10 周五 自救失败 光速破产

- 08:41硅谷银行盘前一度跌幅超过60%,在宣布停盘前突然飙升并转上涨50%。

-09:12盘前复盘,再度转大跌。硅谷银行融资尝试失败,试图通过谈判寻求整体出售。

-09:36再度停牌。

-11:00股权投资机构General Atlantic将认购硅谷银行5亿美元普通股。

-12:00美国加州金融?;ず痛葱虏啃脊乇展韫纫校⑷蚊拦畲婵畋O展疚撇芾砣?。

-17:00英国央行将硅谷银行英国附属公司列入银行破产程序,停止向客户支付和接受存款。

3.12 周日 救储户 不救银行

美国监管当局为硅谷银行储户托底并提供250亿美元紧急贷款。

美国联邦储备委员会和美国联邦储蓄保险公司联合声明,以“系统性风险”为由,宣布关闭签名银行,这是三天内被关闭的第二家美国金融机构。

3.13 周一 提现、收购、关闭、血洗

周一开门之后,硅谷银行的各个营业点门前都排起了长龙。在马萨诸塞州,有储户早上五点半就已经在银行门口排队;

汇丰宣布以1英镑的价格收购了硅谷银行英国子公司;

德国金融监管局决定关闭硅谷银行德国分行;

美国地区银行股惨遭血洗,KBW银行业指数盘中跌超10%。第一共和银行等多只地区银行股票及区银行母公司盘中均两位数大跌,并多次熔断。

02

崩溃很快,但是隐患多年

硅谷银行无疑会成为金融史又一个经典案例,尽管关于它的命运的研究才刚刚开始。

数据显示,硅谷银行几乎没有零售业务,它和风投投资的美国科技和保健企业中的约半数存在交易。

存款快速上涨

存款快速上涨

2018年,硅谷银行的总存款量仅相当于今天我们九江银行的存款规模。

但是2020年初新冠爆发,全球经济遭受重创,美联储直接拉到“零利率”的放水行为,货币宽松带来的资金过剩,初创企业扩大了融资。

2020年和2021年,硅谷银行的存款同比增长了66%、85%,

截至2022年3月底的存款余额比上年同期增长6成,存款规模从760亿美元暴涨至1890亿美元。

美联储加息

美联储加息

因为通胀加剧,美联储在2022年激进地7次加息,在11月和之前的三次会议上,加息幅度都为0.75个百分点,12月,美联储将利率上调了0.5个百分点。2023年1月美联储又加息0.25个百分点。最终,美联储在一年内将利率提高了450个基点以应对通货膨胀。

2022年之前因为零利率,硅谷银行吸引了大量的存款,同时因为确信利率将保持稳定而将这些钱投进了抵押债券和美国国债,比例高达存款的近七成。

但是一年内将利率提高了450个基点以后,随着风险投资资金枯竭,SVB 的债券投资组合价值下降,存款减少。为了应对资金外流,它不得不亏本出售其持有的债券。在提前抛售210亿美元“持有到期债券”后,直接损失18亿美元,引发储户挤兑。

03

政府拒绝纾困

联邦存款保险公司FDIC曾经表示,硅谷银行的客户如果对账户投保,将在周一获得资金。但是,该银行的大多数客户都没有保险,这使得一些人在本周末急于出售存款以支付工资和其他运营费用。截至去年年底,近 96% 的人没有被 FDIC 保单覆盖,该保单为最高 250,000 美元的存款提供担保。

和2008年雷曼兄弟的情形相似,投资机构、企业家和一些议员呼吁政府介入,保证储户能够拿回存款,否则其他银行也会面临客户们争相取走现金的压力。

据说,数千家公司可能马上面临倒闭或者裁员的险境,因为它们无法动用自己账户里的钱。财政部长耶伦说,在金融危机期间,一些系统性的大银行得到了政府的帮持,但是正在进行的改革意味着我们不会再这样做了——“We are not going to do that again”.

反对政府收购硅谷银行以挽救危局的呼声并不低——私人投资者可以收购其资产,但绝不能由纳税人买单,政府为企业纾困的时代必须结束。

最终,美国政府的银行存款保险基金将覆盖硅谷银行和另一家银行(Signature Bank),储户在周一获得他们所有的存款,而不是标准情况下的25万美元,但也仅限于存款。

联邦监管机构同时表示,政府基金的损失都将在对银行的一项特别评估中得到补偿,美国纳税人不会承担任何损失。

04

中国企业的相关影响

硅谷银行的客户中不乏中国一些科技初创企业和基金,因为往往先把资金放到硅谷银行,再转入中国内地。硅谷银行中的生物技术企业较多,目前来看,基本为存款,受影响较少。

05

一些巧合

- 硅谷银行首席行政官Joseph Gentile,在2007年之前曾担任雷曼兄弟全球投资银行的首席财务官。

- 在暴雷破产前两周内,硅谷银行CEO、CFO、CMO股价高位套现400万美元。

- 破产倒闭前4天,硅谷银行连续第五年入选美国最佳银行年度排名。

- 赶在美国联邦存款保险公司接管之前数小时,硅谷银行按原定计划于当地周五向美国员工发放了年终奖。

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